وقتی این شاخص مهم به ۴ درصد رسید، بیت کوینهایتان را بفروشید
بیت‌کوین، به عنوان یکی از شناخته‌شده‌ترین ارزهای دیجیتال، همواره توجه سرمایه‌گذاران و تحلیل‌گران بازار را به خود جلب کرده است. در تحلیل اخیر منتشر شده توسط پلتفرم تحلیل زنجیره‌ای کریپتو کوانت (CryptoQuant)، موضوع فروش بیت‌کوین در اوج سوددهی، بار دیگر در کانون توجه قرار گرفته است. در ادامه به بررسی زمان مناسب برای فروش بیت‌کوین بر اساس معیارهای تحلیل زنجیره‌ای می‌پردازد.
سیگنال فروش: کاهش عرضه بیت‌کوین در زیان
طبق این تحلیل، یکی از معیارهای مهم برای شناسایی زمان پایان بازار صعودی، بررسی درصد عرضه بیت‌کوین در زیان است. منظور از عرضه در زیان، مقدار بیت‌کوینی است که قیمت خرید آن بالاتر از قیمت فعلی بازار است.
تحلیل‌گر آنچین اج (Onchain Edge) توضیح می‌دهد که در بازار صعودی ۲۰۲۱، زمانی که درصد عرضه در زیان به زیر ۴ درصد رسید، سیگنال فروش قوی برای سرمایه‌گذاران ظاهر شد. این تحلیل توصیه می‌کند که زمانی که این شاخص به زیر ۴ درصد کاهش یابد، سرمایه‌گذاران باید شروع به فروش تدریجی (Dollar-Cost Averaging) کنند و برای ورود مجدد در کف‌های بازار خرسی صبر کنند.
چرا زیر ۴ درصد؟
تحلیل‌ها نشان می‌دهند که وقتی درصد عرضه در زیان به زیر ۴ درصد می‌رسد، نشان‌دهنده این است که بخش عمده‌ای از سرمایه‌گذاران در سود قرار دارند و بازار به اوج صعودی خود نزدیک شده است. در چنین شرایطی، خطر اصلاح قیمت و افت شدید افزایش می‌یابد.
برای مثال، در بازار صعودی قبلی، زمانی که این شاخص به زیر ۴ درصد رسید، بسیاری از سرمایه‌گذاران شروع به فروش کردند و همین موضوع باعث آغاز روند نزولی شد. تحلیل‌گر کریپتو کوانت معتقد است که برای محافظت از سود و جلوگیری از ضررهای احتمالی، فروش در این مرحله از اهمیت بالایی برخوردار است.
هدف قیمتی و رفتار نهنگ‌ها
یکی دیگر از موضوعات مورد بحث در این گزارش، اهداف قیمتی بیت‌کوین و نقش نهنگ‌ها (سرمایه‌گذاران بزرگ) در تعیین روند بازار است. تحلیل‌ها نشان می‌دهند که سطوح قیمتی مانند ۱۱۰ هزار و ۱۲۰ هزار دلار می‌توانند محرک رفتار سرمایه‌گذاران کوتاه‌مدت باشند. این گروه از سرمایه‌گذاران معمولاً به نوسانات قیمت سریع‌تر واکنش نشان می‌دهند و فروش‌های گسترده در این سطوح قیمتی می‌تواند باعث نوسانات شدید شود.
از سوی دیگر، بررسی نسبت سود تحقق‌نیافته نهنگ‌ها نشان می‌دهد که این نسبت هنوز به سطوح بحرانی نرسیده است. طبق گزارش، این نسبت در حال حاضر حدود ۱.۲ است که فاصله قابل‌توجهی با سطوح اوج بازار صعودی قبلی دارد.
استراتژی پیشنهادی: مدیریت ریسک و زمان‌بندی دقیق
در پایان، این تحلیل تأکید دارد که مدیریت ریسک و زمان‌بندی مناسب برای فروش، کلید موفقیت در بازار بیت‌کوین است. استفاده از روش‌هایی مانند میانگین دلاری (Dollar-Cost Averaging) می‌تواند به سرمایه‌گذاران کمک کند تا از نوسانات بازار در امان بمانند و سود خود را به حداکثر برسانند.
نتیجه‌گیری
بیت‌کوین همچنان در مسیر صعودی قرار دارد، اما شواهد نشان می‌دهند که نزدیک شدن به سطوح کلیدی مانند ۱۱۰ هزار دلار، می‌تواند زمینه‌ساز اصلاحات قیمتی باشد. سرمایه‌گذاران باید با دقت رفتار شاخص‌هایی مانند عرضه در زیان و نسبت سود تحقق‌نیافته را زیر نظر داشته باشند تا بهترین تصمیمات را برای مدیریت سرمایه خود بگیرند.
منبع