تحلیل هفتگی اقتصاد و بازارهای مالی
در هفته گذشته، گزارش‌های اقتصادی جدید نشان‌دهنده ضعف در تاب‌آوری اقتصاد آمریکا بودند. شاخص PMI بخش خدمات به پایین‌ترین سطح خود در بیش از دو سال اخیر رسید و نگرانی‌ها در مورد کاهش رشد اقتصادی و تورم بالا را افزایش داد. این هفته، بازارها منتظر انتشار داده‌های تولید ناخالص داخلی (GDP) و شاخص هزینه مصرف شخصی (PCE) هستند که می‌توانند تحولات مهمی در سیاست‌های پولی ایجاد کنند. در این مطلب، به بررسی تأثیر این رویدادها بر بازارهای مالی و ارزهای دیجیتال می‌پردازیم.
داده‌های کلیدی اقتصادی این هفته
هفته جاری از نظر انتشار داده‌های اقتصادی بسیار مهم خواهد بود. بر اساس گزارش کوبیسی لتر (Kobeissi Letter)، شاخص PCE آخرین قطعه پازل تورمی است، زیرا هم شاخص قیمت تولیدکننده (PPI) و هم شاخص قیمت مصرف‌کننده (CPI) روندی افزایشی داشته‌اند.
رویدادهای اقتصادی کلیدی این هفته عبارتند از:
سه‌شنبه: انتشار داده‌های اعتماد مصرف‌کننده CB
چهارشنبه: گزارش فروش خانه‌های جدید در ژانویه
چهارشنبه: جلسه کمیته بانکداری سنا درباره چارچوب‌های قانون‌گذاری دارایی‌های دیجیتال
چهارشنبه: انتشار گزارش درآمدی انویدیا
پنج‌شنبه: انتشار داده‌های GDP سه‌ماهه چهارم ۲۰۲۴
جمعه: انتشار شاخص PCE ژانویه (مهم‌ترین شاخص تورمی برای فدرال رزرو)
انتشار داده‌های GDP در روز پنج‌شنبه بسیار مهم است. پیش‌بینی می‌شود که نرخ رشد اقتصادی تأیید شده در حدود ۲.۳ درصد باشد، اما اگر رقم واقعی بیشتر باشد، احتمال کاهش نرخ بهره توسط فدرال رزرو کاهش می‌یابد. در مقابل، اگر GDP کمتر از حد انتظار باشد، این می‌تواند زمینه‌ساز تسهیل سیاست‌های پولی و کاهش نرخ بهره شود.
تأثیر گزارش درآمدی انویدیا بر ارزهای دیجیتال مرتبط با هوش مصنوعی
یکی از رویدادهای مهم این هفته، انتشار گزارش درآمدی شرکت انویدیا در روز چهارشنبه است. انویدیا یکی از بازیگران اصلی در حوزه هوش مصنوعی (AI) است و نتایج مالی آن می‌تواند تأثیر مستقیمی بر ارزهای دیجیتال مرتبط با AIداشته باشد. در صورتی که درآمد انویدیا فراتر از انتظارات باشد، می‌توان انتظار رشد در ارزهای دیجیتال مرتبط با هوش مصنوعی را داشت.
چشم‌انداز آینده بازار کریپتو
در حالی که بازار ارزهای دیجیتال به دنبال جهت‌گیری جدیدی است، رویدادهای اقتصادی این هفته می‌توانند نوسانات قابل توجهی ایجاد کنند. در صورتی که شاخص PCE تورم بالایی را نشان دهد، بازارها ممکن است واکنش منفی نشان دهند و قیمت بیت کوین و سایر رمزارزها تحت فشار قرار گیرند. از طرف دیگر، اگر داده‌های اقتصادی ضعیف‌تر از انتظار باشند، احتمال کاهش نرخ بهره توسط فدرال رزرو افزایش یافته و می‌تواند به رشد بازار کریپتو کمک کند.
جمع‌بندی
این هفته، بازارهای مالی و ارزهای دیجیتال تحت تأثیر انتشار داده‌های اقتصادی و گزارش‌های درآمدی قرار خواهند گرفت. گزارش GDP و PCE دو عامل کلیدی در تصمیمات فدرال رزرو خواهند بود و جلسه سنا در مورد قانون‌گذاری دارایی‌های دیجیتال نیز می‌تواند بر روند قیمتی ارزهای دیجیتال تأثیر بگذارد. معامله‌گران باید به دقت تحولات اقتصادی و سیگنال‌های بانک مرکزی را رصد کنند تا بتوانند استراتژی‌های خود را بر اساس شرایط بازار تنظیم کنند.
منبع